欢迎访问本网站 !
[ 设为首页 ] [ 加入收藏 ]
您现在的位置: 西塞山新闻网 > 投资理财 >

关于定投,这几件事必须知道!_理财

作者:西塞山新闻网 文章来源: 更新时间:2020-03-03 18:13

最近,大家宅在家里炒股,两市成交额连续六个交易日破万亿。

闲着刷微博的时候,发现职场博主开始晒持仓了,一个姑娘说,她关注的“整圈”博主(整容圈),都开始沉迷炒股了。

但是这些跑步入场,直奔热门板块的新投资者,今天可能有不少回吐了前几天的收益,甚至被套住了 。之前勇猛抄底的外资,已经连续逃好几天了。

要不要追高,要不要趁回调买入,要不要止盈?这时候,选择定投的人表示,我淡定。

我们一直说,对于普通人,定投和资产配置,是能战胜市场的两大法宝。

事实也证明了这点。刚过去的2019年,市场分化明显,多数个股既跑不赢指基,也跑不赢主动型基金,坚持基金定投的群体是最大赢家。

而最近,好规划的“微笑定投”浮盈22.53%(截止上周统计数据),不少用户已经达到了30%的目标收益,也有盈利18%的(大家买入的时点不一样),来问自己的微笑定投要不要止盈?

这是个挺不错的收益,划算成年化收益率的话,三年多,年化收益率百分之十几。

定投操作简单,不用猜市场,收益也不错,很多人可能都心动了。但是定投也没有想象的那么简单。

拿微笑定投说,老用户可能要会心一笑了,微笑定投开始来的三年多,大部分时候是漫长的焦虑和等待。

其实,盈利只是定投的结果,长长的亏损期是很多定投过程里的常态,很多人中间是熬不住的。

就像之前,我们也告诉过大家,定投适合较长周期,5年左右甚至更久的投资目标。这篇没有定投3年的决心,那就1秒也别投资。

3年对于定投来说并不算长,如果没有定投3年以上的打算,那赚不到钱是大概率事件。就想巴菲特所说:”如果没持有十年的决心,就不要持有一分钟。“

如果你有一个5年左右,甚至更久的投资计划,并且有在浮亏时的耐心,有几个关键的注意事项,决定定投的成败,今天就来理一理。希望能帮你收益平安落袋。

止盈篇 “有的人原本账面浮盈,收益相当可观,之后一直在纠结、犹豫中度过,抛了怕错过后面的上涨行情,不抛又怕接下来会跌,纠结到最后眼看利润都要回吐出去了,才以很低的收益率草率离场,到手的肥肉白白飞走了。”

在我们基金赚了点,现在该不该止盈赎回了?一文中,介绍了目标收益率法和移动止盈法,两个实用的止盈方法。

(1)目标收益率法

止盈,最简单易操作的方法就是设定一个「目标收益率」,达到这个收益率时就果断赎回。目标收益率设置成几,没有固定统一的标准,自己满意就行。

这个方法难就难在,达到目标收益率时,能否控制住自己的”贪欲“,拒绝可能继续上涨的诱惑。

还是可以提供个小参考,单只基金可以设定为10%,基金定投可以设置为30%以上。

(这里的30%是经过数据测算的~我们用上证指数作为定投标的,选取2007年初至2016年初进行回测,发现不止盈或者10%就止盈的话,收益率明显低于30%止盈和50%止盈。)

不过,由于普通投资者收益达到10%+时就开始心慌慌了,所以坚持到50%再卖出难度有点大,可以适当降低到20%-30%。

当然,以上的目标收益率只是作为参考。如果你觉得目前的收益已经满足了,或者当下急着用钱,那么可以大胆赎回,落袋为安。 卖出:目标收益率法止盈,可以分批卖。比如先卖一半,后期看情况再卖一半。假如资金量很大,也可以每次卖出1/4。 (2)移动止盈法 用单一目标收益率法止盈,最大的问题(阻碍)就是可能会错失后期更大的收益。比如你挣了10%时就卖出了,结果1个月后又涨了20%,此时内心估计是崩溃的。 不过移动止盈法可以解决这个问题。方法很简单: Step1:首先还是设置一个目标收益率,假设是20%; Step2:再设置一个移动止盈的回撤比例,假设是10%。 Step3:当达到20%的收益率后,先不马上赎回,而是等后期基金净值出现10%的回撤时,才进行卖出。 不过这个方法只能一定程度上解决后期踏空的问题,不能完全保证你的收益率一定高于前面的单一目标收益率。

卖出:如果采用的是移动止盈法,可以一次性全部卖出。因为移动止盈法已经考虑了后期可能存在的涨幅。

收益率篇 前面说的收益率,是定投总的收益率。有人说坚持了三年定投,收益率20%,岂不是年化只比理财,高一点?

其实,定投的年化,可不能这么算。这篇可以详细了解:定投这么久,你会算自己的收益率么?

举个老王的例子。假设两年前他开始了定投,每月投入1000元,一共投了24个月,累计投入本金24000元,当前的账户市值是24980元,等于赚了980元。 如果我们这么计算:(24980-24000)/24000*100%﹦4.08%,定投的两年的收益率为4.08%。

那一年的年化就是2.04%?是不是总觉得哪里不对? 别忘了,这24000元的本金可是在过去24个月里慢慢积累下来的,并不是一次性投入的。

第一个月定投的1000元已经投资了24个月,但是第23个月定投的资金实际只投资了不到1个月的时间,资金在投入时间上是不同的。 这就跟我们之前提到的,计算信用卡分期的真实利率一样,并不能简单地利用期末减期初的公式来计算实际收益率。像定投这种定期定额的投入,我们需要使用IRR公式来计算实际收益率。

详细计算方法见:定投这么久,你会算自己的收益率么?

(IRR,中文名叫内部收益率,是资金流入现值总额与资金流出现值总额相等、净现值等于零时的折现率。

这里要注意的是,IRR收益率适合计算定期定额投入的收益率,如果投资周期和投入的金额不固定,那就要换成XIRR公式计算。)

最后,我们再计算一下年复合收益率,用公式(1+0.32%)^12-1,算出的实际年收益率是3.91%。

现在也有现成的基金定投计算器可以使用。比如基金豆app里的定投助手功能:

我们只要输入基金名称和定投的起始时间,就可以快速算出定投期间的累计收益率和年化收益率。非常方便!

心法篇

很多文章对定投的宣传有失偏颇,只把一个经历牛熊完整周期的美妙结果告诉你,而丝毫不跟你说,真相是往往是要经历一个跌幅会达到20%、30%的煎熬过程。

定投是痛苦感和超额回报的结合体,很多人只幻想超额回报的那一面。

过程有多难熬,真正经历过的人都知道。虽然理性上知道跌幅是暂时的,但是一天两天,一月两月,看着账户浮亏难免有来来回回的动摇。才真正明白了一句话,投资获益,是要反人性的。

这两篇文章,分别是我们在市场上涨和下跌时和大家聊过的。

定投,终于笑起来了

所以你一旦开始定投,你会期望什么样的市场出现呢?

当然是下跌了。跌得越多,你买入的成本越低,积累的份额也就越多。等市场涨起来的时候,你就会有大的收获。

当然,不要忘记,这个过程肯定是很艰辛和痛苦的,艰辛到没有多少人能坚持下来,这个市场不可能所有人都赚到钱。

拿基金涨幅为0的V型市场下的定投过程来感受一下,在极端市场下,你可能会看到账面亏损高达29.97%,这个时候大部分人恐惧得不敢再投下去。但是一旦市场涨起来,收益回报高达36.54%。而这个过程,市场本身只是回到了起点。

下跌时节,就是播种时节

“今年一季度,市场快速上涨,微笑定投的净值也从亏损25%多,一度回到了盈亏平衡点。这当然是一件值得高兴的事情,但还是有些超预期,以及不完美。

之所以说不完美,是因为市场的快速反弹,导致定投的成本不够低,因此要实现预定的收益目标,就需要市场有更多的涨幅。而成本不够低的原因,在于市场在底部震荡的时间过短。”

浮亏持续的时间越长,成本越低。定投,在亏损时要耐心坚持,否则就失去了意义。

 

本文首发于微信公众号:好规划网。文章内容属作者个人观点,不代表和讯网立场。投资者据此操作,风险请自担。

上一篇:员工在上班期间感染新冠肺炎,算工伤吗?_理财
下一篇:答对这一道题的大学生,我们就给10k的月薪!_理
最新资讯
图说新闻
友情链接
 
西塞山新闻网 京icp备14029462号-1
 
回顶部